Redan år 1916 föddes inom Bostadsreformföreningen tanken att grunda ett bostadsbolag för att avhjälpa arbetarbefolkningens bostadsbrist. Helsingfors stad deltog i planerna och redan följande år grundades bolaget - Helsingfors Folkbostäder Ab, vars aktiemajoritet var i stadens ägo. Bolagets verksamhet underställdes Socialnämndens överinsyn. En dylik organisering av bostadsproduktionen var något nytt i Finland.Den ekonomiska depressionen vid världskrigets slut satte sin prägel på bolagets första planer. Finansieringssvårigheter tvingade planerna att hålla sig till stenkaserner i många våningar "utan all byggnadskonstnärlig utsmyckning". Ettrumsbostaden - som konstaterats vara ett bostadspolitiskt monster - utgjorde huvudparten av den skisserade produktionen.